Огромен крипто залог ражда най-добре представящия се ESG фонд в света

Nikko AM Ark Positive Change Innovation Fund на стойност 2,4 млрд. долара е възвърнал 68% през миналата година, което е над два пъти повече от печалбите, постигнати от S&P 500

14:00 | 21 януари 2024

Автор: Шерил Тиен Тонг Лий

Снимка: Bloomberg L.P.

Най-добре представящият се ESG фонд в света за 2023 г. е построен от Ark Investment Management LLC и се захранва от огромен залог на крипто индустрията.

Nikko AM Ark Positive Change Innovation Fund на стойност 2,4 млрд. долара (NIPCIPJ LX) е възвърнал 68% през миналата година, което е над два пъти повече от печалбите, постигнати от S&P 500. Най-големият ѝ холдинг беше Coinbase Global Inc., който съставлява почти една десета от фонда, сочат данни, събрани от Bloomberg. Фондът Nikko-Ark е регистриран като „насърчаващ“ ESG съгласно европейските правила.

Още по темата

Водещите ESG фондове в света увеличават експозицията си към петрол и газ

Борсите в ЕС са изправени пред бягство на мултинационали заради ESG правилата

По-добрите резултати са за година, в която инвестирането във фондове с екологични, социални и управленски теми е изправено пред големи предизвикателства. По-конвенционалните ESG активи за чисти технологии като вятърна и слънчева енергия, които се сринаха като капиталоемки проекти в тези сектори, бяха преобърнати от по-високите лихвени проценти. Но ESG фондовете, които избраха други ъгли на технологиите, се справиха много по-добре.

Миналогодишният спад от 21% в S&P Global Clean Energy Index съвпадна с почти петкратния скок на пазарната стойност на Coinbase, най-голямата крипто борса в САЩ. След това крипто ентусиастите започнаха 2024 г. на високо, след като Комисията по ценните книжа и борсите на САЩ продължи напред с горещо очакваното одобрение на редица борсово търгувани фондове на Bitcoin. (Тези печалби от Bitcoin оттогава се изпариха в това, което някои анализатори казват, че е класически случай на „купи слуха, продай факта.“)

2023 г. беше добра година за инвеститорите в Coinbase

Томас Хартман-Бойс, портфолио мениджър в Ark, заяви, че одобрението на SEC дава на акциите на Coinbase „голямо пространство за управление“, благодарение на позицията си на „водещ попечител за тези, които са в основата на активите на Bitcoin“.

Coinbase „със сигурност е нашето име с най-висока убеденост, което попада в категорията на цифровите активи“, каза той в интервю.

Фондът получава моделно портфолио от Ark Investment Management, която е основана от Кати Ууд. След това се анализира и изпълнява от Nikko Asset Management Co. Инвестициите са в разрушителни технологии, които се привеждат в съответствие с целите на ООН за устойчиво развитие, според Хартман-Бойс.

Още по темата

Компаниите за добив на биткойн се представят по-добре от криптовалутата

Като цяло ESG фондовете, които избегнаха по-традиционните зелени активи и вместо това се впускат изцяло в технологиите, се представиха по-добре миналата година. Сред най-добре представящите се беше JPMorgan US Technology Fund (JPMUSTC LX), който достави почти 65% на своите инвеститори. Фондът, подобно на портфейла на Nikko Ark, е регистриран като „насърчаващ“ ESG, категория, която официално е известна като член 8 съгласно Регламента на Европейския съюз за разкриване на устойчиви финанси.

Хартман-Бойс заяви, че Ark цели сложна годишна норма на възвръщаемост от най-малко 15% през следващите пет години за своите публични акции с висока степен на убеждение, които включват Coinbase, CRISPR Therapeutics AG, Block Inc. и Pacific Biosciences of California Inc.

Инвеститорите във фонда не са чужди на волатилността, като огромните печалби през 2023 г. следват спада от над 50% през 2022 г., сочат данни, събрани от Bloomberg. Досега през тази година фондът е загубил около 5%.

А Coinbase е надолу с около 23% от началото на годината. От 28-те анализатори, наблюдавани от Bloomberg, които следят акциите, 11 сега препоръчват продажба.

Питър Граф, главният инвестиционен директор на Nikko в Северна и Южна Америка, заяви, че фондът остава ангажиран със стратегията и разпределенията си, дори на фона на нестабилната макроикономическа перспектива и грубия старт за технологичните акции. „Търся да предложа дългосрочно излагане“ на иновации, свързани с устойчивостта, коментира той.

„Не бихме искали да характеризираме това просто като чисто портфолио за растеж“, заяви Граф. „Това наистина е портфейл „отдолу-нагоре“, който се случва да има много корелация с растежа. Но на индивидуална база компания по компания, идеята е, че новите технологии – независимо от бизнес цикъла – ще работят.“