След Brexit Лондон се бори да съхрани преднината си във финтех сектора

Инвестициите в британски финтех компании са се увеличили повече от три пъти до 11,6 млрд. долара през миналата година, сочат данни, публикувани от Innovate Finance, браншовата организация на сектора. Това не включва милиардите, които традиционните банки и технологични гиганти отделят за модернизиране на всичко - от приложения за разплащателни сметки до нови приложения на блокчейн, пише Bloomberg. 

Срещата на върха на Innovate Finance - част от Седмицата на финтех в Обединеното кралство - има за цел да представи британския сектор на финансовите технологии и неговите глобални амбиции. Неговата популярност никога не е била по-висока, с нарастващо търсене както от страна на клиентите, така и от страна на инвеститорите, макар последните да се оказват малко по-трудни за намиране, отколкото в САЩ. В 600-годишната зала Гилдхол в Лондонското сити се събират ключовите играчи в една индустрия с две десетилетия история, която иска да преобрази финансите.

На конференцията тази седмица ще се обсъжда "какво трябва да направи Обединеното кралство, за да остане водещ световен център за финансови услуги и иновации през следващите години", заяви Джанин Хирт, главен изпълнителен директор на Innovate Finance. 

Часовникът тиктака по отношение на тази цел. Великобритания, където финансовият сектор представлява малко под 10% от икономиката, има няколко успешни финтех компании, сред които Revolut Ltd., Monzo Bank Ltd. и OakNorth Bank, които се оценяват на милиарди долари. Въпреки това малко финтех компании избират Лондон, когато става въпрос за продажба на акции на фондовата борса - нещо, което правителството се опитва да промени, докато търси растеж след Brexit.

Портрет на Обединеното кралство  
Според проучване на Deloitte във Великобритания има около 2 500 финтех компании. Повечето от тях са базирани в Лондон, който според счетоводната фирма е третият по големина финтех център в света.

Терминът може да се отнася за широк кръг от предприятия, включително онлайн банки, технологии за подпомагане на прилагането на регулации, уебсайтове за сравняване на цени и криптоборси. 

През изминалата година британските стартъпи привлякоха няколко грандиозни кръга на финансиране. 

- Компанията Revolut, оценена на 33 млрд. долара при последното си финансиране през юли, има над 18 млн. клиенти по целия свят в своето приложение, което предлага услуги, включително парични преводи, спестявания и инвестиции.

- През декември цифровата банка Monzo завърши най-големия си кръг на финансиране от 600 млн. долара, което я оцени на 4,5 млрд. долара.

- Copper.co, която помага на финансовите институции да търгуват с криптовалути, води преговори с инвеститори за набиране на средства, които биха я оценили на около 3 млрд. долара.

- Checkout.com, която обработва плащания за търговци на дребно, през януари обяви ново финансиране, което оценява бизнеса на 40 млрд. долара. През 2021 г. компанията утрои обема на обработените трансакции - за трета поредна година.

- Финансовият еднорог Starling Bank Ltd., чиито поддръжници включват Goldman Sachs Group Inc. търси ново финансиране година след последния си рунд, съобщи Bloomberg News.

Почти всички инвестиции се насочват към Лондон и Югоизточна Англия, въпреки че през миналата година 696 млн. долара са отишли във фирми извън този регион, според Innovate Finance. От своя страна Великобритания доминира във финансирането на финтех в цяла Европа, която сама по себе си бледнее в сравнение със САЩ.

Британското правителство смята, че може да стигне и по-далеч. Един от неизползваните източници на финансиране за бързоразвиващи се компании са пенсионните фондове, които осигуряват около 12% от финансирането на рисков капитал във Великобритания, в сравнение с 65% в САЩ, според доклад на Британската бизнес банка за 2019 г. 

Крис Фийлп, британският министър на технологиите и цифровата икономика, заяви в интервю през февруари, че инвеститорите "пропускат възможността за възвръщаемост, която предоставят технологиите преди IPO". Съществува и предизвикателство, свързано с партньорството на малки, неизвестни компании с големи инвеститори, които предпочитат да влагат пари в по-утвърдени фирми. 

Финансирането на късен етап също рискува да изостане във Великобритания, която пропусна манията по дружествата със специална цел за придобиване, която доведе вълна от фирми на американските пазари през последните няколко години. Платформата за парични преводи Wise Plc постигна директно листване в Лондон, но оттогава цената на акциите ѝ се понижава. 

Според данни на консултантската компания EY, цитирани в миналогодишния преглед на Kalifa, повече от една трета от частно финансираните британски финтех компании очакват да се листнат на борсата до пет години. Този преглед за правителството препоръча смекчаване на правилата в области като дяловете на основателите, за да се привлекат финтех компаниите да се листват тук.

Друга възможност за растеж е сътрудничеството с т.нар. наследени банки. Консултантската компания EY и търговската организация Tech Nation стартираха "финтех обещание" за увеличаване на използването на стартиращи предприятия във финансовата верига на доставки. Всичките пет най-големи британски кредитори са се присъединили към него. 

Освен това все още има много работа по отношение на разнообразието. В доклада на Калифа се подчертава значението на уменията, достъпа до глобални таланти и укрепването на вътрешната мрежа за повишаване на разнообразието и приобщаването в сектора. 
 

Според миналогодишен доклад на браншовата организация Tech Nation в технологичната индустрия на Обединеното кралство компаниите в начален етап на развитие са представени приблизително 15% от работната сила на етнически малцинства и други слабо представени общности, като този дял спада до 9% в по-утвърдените фирми. 

Жените основателки на финтех в Обединеното кралство получават 9% от целия капитал, а само 3% от финансирането с рисков капитал отива при изцяло женски екипи, се казва в доклада. Предприемачите от чернокожи, южноазиатски, източноазиатски и близкоизточни среди получават общо 1,7% от инвестициите във рисков капитал. 

Място за растеж
Това е знак, че сътресенията, обещани от индустрията, тепърва предстои да се случат. За Мариеке Фламент промяната не настъпва достатъчно бързо.  

"Макар че финтех технологиите допринесоха за подобряването на финансовите услуги за потребителите, те всъщност не прекъснаха нещата по революционен начин, а пространството стана много пренаселено и масово", казва Фламент, главен изпълнителен директор на фондация NEAR, организация с нестопанска цел, която наблюдава разработването на блокчейн. "Някои са разочаровани от това и се чувстват така, сякаш професионалният им живот е в режим на криза на средната възраст и трябва да се рестартират".

Решението е самите финтех технологии да бъдат прекъснати, казва тя, като твърди, че web3 - събирателен термин за нови онлайн концепции, включително децентрализирани финанси - ще бъде възможност за разработчиците да "инжектират адреналин" и "истинско пречупване" в индустрията.