Ето кои 50 компании инвеститорите да следят през 2021 г.

Масова ваксинация, поставяне на пандемията под контрол и бързо икономическо възстановяване - такива са надеждите за 2021 г. в глобален план. Анализаторите от Bloomberg Intelligence, които проследяват около 2000 компании в области, включително финанси, търговия на дребно, енергетика и технологии, са идентифицирали 50, които си струва да се наблюдават внимателно през следващата една година. При съставянето на списъка анализаторите са взели предвид различни фактори, включително размер на компанията и възможности за растеж, промени в управлението, планирани нови продукти и услуги и, разбира се, въздействието на пандемията от Covid-19.

AB InBev

Anheuser-Busch InBev SA остава с нетен дълг от 85 милиарда щатски долара, който е натрупал при придобиването на по-малки конкуренти през последното десетилетие. Но пивоварният гигант се справя добре със задълженията, плащайки само 4% лихва по заемите си до 2033 г. и е фокусиран върху увеличаване на рентабилността на съществуващите активи.

Albemarle

Като водещ доставчик на литий - ключова съставка в батериите - Albemarle Corp. ще се възползва от нарастващите инвестиции в електрически превозни средства, които вероятно ще утроят търсенето на минерала до 2025 г. Компанията вече контролира около 30% от пазара на стойност над 3 милиарда долара годишно, а през 2021 г. ще завърши многогодишни проекти за разширяване в Австралия и Чили. Дългосрочните договори, които Albemarle е сключила със свои клиенти подсказват, че компанията е напът да извлече значителни ползи през 2022 г. и след това. Тя може да използва богатите си ресурси в САЩ и Австралия, като същевременно пренасочва пари към литиеви проекти с по-висока възвръщаемост.

Alibaba Health

Здравното звено на китайския технологичен гигант Alibaba е в добра позиция да доминира онлайн продажбите на лекарства в Китай. Желанието на страната да отдели диспансертите от болниците и да подобри възстановяването на разходите ще отключи голям потенциал на пазар, който се очаква да се разширява поне с 30% годишно до 2024 г.

Aon

Aon би трябвало да бъде в състояние да издържи антитръстова проверка на сделката си за придобиване на конкурента си Willis Towers Watson, създавайки най-големия застрахователен брокер в света. Маржовете на печалбата в обединената компания ще подобрят. 

ArcelorMittal

Нарастващият брой на вятърните турбини с интензивно използване на стомана прави ArcelorMittal една компаниите, които ще се облагодетелстват най-много от европейската Зелена сделка през 2021 г. По-чистият баланс на компанията след намаляването на дълга и продажбата на американски активи с нисък марж трябва да помогне на базирания в Люксембург производител на стомана и да стабилизира дивидентите си.

Още по темата

Кои са 50-те компании, които да следите през 2021, част 1

Кои са 50-те компании, които да следите през 2021, част 2

Кои са 50-те компании, които да следите през 2021, част 3

Boeing

Повторното сертифициране на Boeing’s 737 Max отваря възможността за по-добри печалби през 2021 г., тъй като компанията започва да доставя своите 450 машини от модела Max и производствените й темпове се повишават. Първоначално поръчките ще бъдат слаби, но очакването увеличаване на полетите след масовото навлизане на ваксините срещу Covid-19, трябва да подобри търсенето на повече самолети.

Capitec

Основана през 2001 г., Capitec Bank Holdings провежда кампания в банковия сектор в Южна Африка за въвеждане на иновативната си платформа Global One. Подобно на световните си колеги, Capitec се бори с нарастващите лоши дългове през 2020 г., тъй като пандемията засегна доходите на домакинствата. Но рентабилността й може да се възстанови, тъй като банката навлиза на нови пазари, а именно бизнес кредитиране.

Придобиването през 2019 г. на Mercantile Bank, специализиране в бизнес банкиране, помага на компанията да повтори успеха си при банкирането на дребно и в заемите за малък бизнес и бързо да спечели пазарен дял. Capitec има изградена според клиентите клонова мрежа и не е обременена с остарели системи и скъп централен офис, което й дава значително предимство по отношение на разходите пред FirstRand, Standard Bank и други големи конкуренти. Новите й застрахователни продукти, като финансиране на погребение и фокус върху клиентите с по-високи доходи, допълват възможностите за растеж на Capitec.

Cathay Pacific

Разбира се, въздушният транспорт вероятно ще се възстанови, когато ваксините станат широкодостъпни, но голямата зависимост на Cathay Pacific Airways от високия клас клиенти запазва рисковете за компанията през  2021 г. в сравнение с други азиатски превозвачи. Пълното възстановяване на международните полети се очаква едва през 2024 г., а продължаващите политически сътресения в Хонконг правят хъбът на превозвача по-малко атрактивна дестинация.

Central Japan Railway

Тъй като бизнес клиентите са все по-свикнали с виртуални срещи, социалното дистанциране ще остане заплаха за Central Japan Railway, дори когато пандемията от Covid-19 отшуми. По-слабият пътнически поток между Нагоя, Осака и Токио може да ограничи възстановяването на пътуванията с основния влак стрела в Токайдо и да помрачи перспективите за железопътен проект на компанията Chuo Maglev на стойност 9 трилиона йени (87 милиарда долара).

Chi-Med

Амбициите на Hutchison China MediTech за онкологичен бизнес набират скорост с нарастващите възможности за лечения за рак. Лекарството за колоректален рак Elunate вече е добавено към националния реимбурсирен списък на Китай, а още две лекарства, едното за невроендокринни тумори, а другото за рак на белия дроб, са готови за пускане на пазара през 2021 г. Планираното IPO в Хонконг би укрепило баланса и достъпа до капитал на Chi-Med.

China Feihe

Висококачествените продукти, широка дистрибуция и стабилното снабдяване с висококачествено непастьоризирано мляко са двигатели на растежа за China Feihe, вече водещ продавач на адаптирано мляко за кърмачета, към целта й да спечели 30% от този пазар до 2023 г. Пандемията от коронавируса е помогнала на Feihe, тъй като китайските потребители са се насочили към местни марки пред тези на Danone, Nestlé и други чуждестранни конкуренти.

China Tourism Group Duty Free

С 90% от безмитните продажби на дребно в Китай, China Tourism Group Duty Free предлага на инвеститорите шанс да се възползват от бързия растеж на пътуванията и туризма в страната. Компанията притежава лицензи за магазини на летища, гранични пунктове и в центровете на градовете, което й дава силна позиция, тъй като правителството се стреми да насърчава гражданите да купуват луксозни стоки на местния пазар, а не на почивка. Хайнан, остров в Южен Китай, е допринесал най-много за печалба на CTG. Популярността на процъфтяващата дестинация за безмитно пазаруване се е увеличила по време на пандемията, тъй като за хората от континентален Китай е било по-трудно да пътуват в чужбина. През юли Китай утрои годишната квота за безмитно пазаруване за посетители на Хайнан до 100 000 юана (15 289 долара) на човек. Премахна се и безмитно ограничение от 8000 юана за всеки отделен продукт, което трябва да увеличи продажбите на луксозни стоки.

Cisco Systems

Години, прекарани в усъвършенстване на софтуера, помогнаха на Cisco Systems да се възползва от миграцията към мрежи от следващо поколение и променящата се динамика на корпоративния офис. По-широкото приемане на гъвкави работни места увеличава привлекателността на WebEx Collaboration и инструментите на Cisco за свързване и защита на отдалечения достъп.

CNH Industrial

След изненадващите напускания на ръководни кадри през миналата година главният изпълнителен директор на конгломерата за индустриално оборудване CNH Industrial NV, Скот Уайн трябва да ръководи разделянето на компанията, като се започне с отделянето на нейните търговски и специализирани превозни средства и сегменти на силовите агрегати.

Credicorp

Напредъкът по отношение на ваксините срещу Covid-19 дава възможност на най-големия финансов холдинг в Перу за генериране на печалби след средата на годината. Credicorp вероятно ще се възползва значително от най-агресивните държавни стимули в Латинска Америка, както и очакваното увеличение на БВП от 8% до 10%.

CrowdStrike

Бизнесът за облачна сигурност на CrowdStrike Holdings се разраства, като компанията добавя клиенти и продава нови продукти на съществуващи клиенти. CrowdStrike остава фаворит за инвеститорите благодарение на широките си продуктови предложения и лесното внедряване.

Delivery Hero

Придобиването на доставчика Hero на южнокорейския лидер за онлайн доставка на храна Woowa, което се очаква да приключи в началото на 2021 г., ще консолидира допълнително сектора и ще изпълни амбицията на компанията да се до доставката на стоки и продукти. Това би трябвало да засили привлекателността на Delivery Hero за ресторантите спрямо конкурентите като Just Eat Takeaway.

Deutsche Wohnen

След като Берлин наложи петгодишно замразяване на наемите през февруари 2020 г., много акционери влязоха във втория по големина собственик на жилищни имоти в Германия Deutsche Wohnen. Но собствениците на имоти в Берлин се обърнаха към съда в опит да отменят мораториума и се очаква Върховният съд на страната да постанови решение през второто тримесечие. Благоприятното решение може да възстанови доверието в пазара на жилища под наем в Берлин и стойността на имотите на компанията.

Energy Transfer

Тъй като капиталовите пазари са затворени за операторите на нефтопроводи и газопроводи с голям дълг, Energy Transfer LP е на кръстопът между агресивните планове за растеж и съкращаването на дивиденти. Компанията е изправена пред правни предизвикателства и инвеститорите остават в противоречие с нежеланието на притежателя на мажоритарен дел в компанията Келси Уорън да се откаже от структурата на партньорство на ET.  

ESR Cayman

Водещият азиатски администратор на складове през последните години агресивно купува имоти в Китай, Япония и Южна Корея, поставяйки ESR Cayman в силна позиция, тъй като компаниите за електронна търговия се нуждаят от инфраструктура за дистрибуция. Бизнесът на компанията, управляващ тези активи, осигурява стабилност на доходите, дори ако търсенето отслабне.

EssilorLuxottica

Гигантът в производството очила наскоро се спря на Франческо Милери за негов временен главен изпълнителен директор. Но той ще остане на позицията си само до май, когато компанията ще изберя постоянен главен изпълнителен директор, който й помогне да преодолее законовите и регулаторните пречки за офертата си от 7 милиарда евро (8,5 милиарда долара) за търговеца на очила GrandVision.

GFL Environmental

Бързата експанзия на GFL Environmental, която в момента е четвъртата по големина северноамериканска компания за отпадъци - не показва признаци на забавяне. Компанията е продобила доста бизнеси, но ако успее да ги интегрира правилно, може да очаква ръст от 30% или повече.

Graphic Packaging

Graphic Packaging Holding е един от големите победители в прехода от пластмасови опаковки към по-екологично чист картон.

Henkel

По-известна със стоките за домашна и лична хигиена, Henkel AG също така има и 25% пазарен дял в пазара на индустриални лепила. Опитът му в тази област го поставя в центъра на революцията на зелените продукти. Лепилата на компанията са най-подходящи за рециклируеми опаковки, по-ефективни батерии и по-леки автомобили.

Intercept Pharmaceuticals

През 2020 г. лекарството за чернодробно заболяване, наречено неалкохолен стеатохепатит, на Intercept Pharmaceuticals бе изненадващо отхвърлено от Американската администрация по храните и лекарствата. Най-добрият сценарий за лекарството изисква повторно представяне през 2021 г. Одобрението тази година ще постави компанията в добра позиция да изгради значителна преднина в тази област.

Intercontinental Exchange

Способността на Intercontinental Exchange Inc. да дигитализира пазарите, включително ипотечния пазар и търговия с книжа с фиксиран доход, поддържа растежът на компанията. Следващото й разширяване към данни и анализи трябва да предложи по-стабилен поток от приходи, който е по-малко зависим от комисионните.  

Kroger

Изключителното партньорство с британския онлайн търговече Ocado Group ще позволи на Kroger Co., най-голямата традиционна верига супермаркети в САЩ, да ускори електронните си продажби. Достъпът до технологията на Ocado трябва да помогне на Kroger да разшири пазарния си дял и дигиталните си възможности, като същевременно намали разходите. Изпълнението на поръчките с помощта на системата е по-бързо отколкото в магазините, което прави всяка трансакция по-печеливша. Бързото разширяване на онлайн поръчките на хранителни стоки означава, че ще се генерира достатъчен обем за бързо увеличаване на операциите.

LG Chem

LG Chem е напът да се превърне в най-големия световен производител на батерии, като се очаква приходите в сегмента да се покачат средно с 30% годишно до 2023 г. Сделката за снабдяване на Model Y на Tesla трябва да увеличи печалбите, компенсирайки разходите за неотдавнашното изтегляне на батериите от пазара. 

Link REIT

Най-големата компаноя за инвестиции в недвижими в Азия има портфолио, което, макар и огромно и доходоносно, е фокусирано почти изключително върху все по-нестабилния Хонконг. През 2020 г. мениджърите на активи на Link закупиха имоти в Лондон и Сидни. Крайната цел на компанията е да инвестира 10% от капитала си извън континентален Китай.

NextEra Energy

NextEra Energy Inc., доминиращият американски генератор на вятърна и слънчева енергия, е в по-добра позиция да расте от своите конкуренти, особено във Флорида. Компанията също така би могла да се възползва от инфраструктурните планове на администрацията на Байдън.

Nintendo

Напът да пусне нова версия на своята игрална конзола Switch, Nintendo е готова да надмине очакванията за приходите си за фискалната година, приключваща март 2022 г.

PayPal

Скоро портфейлът ви може да бъде цифров и вероятно изграден от пазарния лидер PayPal Holdings. Използването на цифрови портфейли се ускори заедно с електронната търговия и търсенето на безконтактни плащания по време на пандемията. PayPal може да поддържа 20+% растеж благодарение на развитието на различни финансови услуги.

Petrobras

Petróleo Brasileiro SA може да открадне пазарен дял от производителите на ОПЕК + и САЩ, тъй като бразилската компания инвестира по време на спада. Продажбите на активи намаляха ливъриджа на компанията и сега тя е по-добре подготвена за потенциално възстановяване от повечето си европейски и американски комкуренти.

PNC Financial Services

PNC Financial Services Group има силна позиция след продажбата на дела си в BlackRock Inc. Сега има капитал, за да издържа неравномерно икономическо възстановяване и да използва M&A, за да стане една от петте най-големи американски банки. Сделката й за BBVA USA е голяма стъпка в тази посока, разширявайки дейността в Тексас и и на други места в слънчевия пояс.

Repsol

Пандемията се отрази негативно на Repsol SA, но испанската петролна компания ще се възползва от постепенното възстановяване на цените на суровината и търсенето на горива през 2021 г. Компанията също така цели устойчивост и постигане на нетни нулеви емисии на въглерод до 2050 г., което всъщност прави най-амбициозната в това отношение в сектора. 

Rocket Companies

Rocket Companies има технологичното предимство на фрагментирания пазар на САЩ за ипотечно кредитиране. Но свръхниските лихвени проценти улесняват конкурентите на компанията да я догонят.

Safaricom

Премахването на таксите за малки парични преводи чрез услугата M-Pesa като мярка за облекчаване на влиянието на пандемията е добър ход за Safaricom Plc, доставчик на мобилни телефони номер 1 в Кения и новатор във виртуалното банкиране. Този ход насочи повече потребители към предимствата на мобилните разплащания и може да доведе до значителни печалби за M-Pesa, която генерира една трета от оперативната печалба на компанията.

Saint-Gobain

Френският производител на строителни материали разполага с финансови средства и екологични продукти, за да се възползва от световния тренд да изграждат неутрално-въглеродни сгради. Двугодишната програма на компанията „Transform & Grow“, завършена през 2020 г., опрости нейния бизнес модел и трябва да повиши рентабилността на гиганта, който оперира в почти 70 държави, но има по-ниски резултати от по-малки конкуренти. Compagnie de Saint-Gobain е на първо място в световната индустрия за реновиране, което е подкрепено от мандатите за енергийна ефективност и данъчните стимули в много страни.

Saint-Gobain, чийто бизнес за реконструкция представлява 45% от приходите му, разполага с богат опит и иновативни продукти за вътрешни и външни подобрение като термопрозорци и изолация. Подобренията в енергийната ефективност на прозорците увеличават дългосрочните перспективи за растеж на компанията, особено за бизнеса с плоски стъкла, който представлява 14% от приходите. 

Seagen

Нарастващото приемане на конюгат антитяло-лекарство, което е сравнително нов клас лекарства за рак, е чудесна новина за Seagen Inc., която спечели одобрение за лечение на рак на гърдата и рак на пикочния мехур през 2020 г. и е напът да получи одобрение за лечение на рак на маточната шийка през 2021 г. Seagen освен това бързо разширява търговските си операции.

SL Green Realty

SL Green Realty Corp., най-големата инвестиционна компания за офис сгради в Манхатън, зависи в голяма степен от служителите, които се връщат на бюрата си през 2021 г. За да осигури бъдещ паричен поток компанията, трябва да отдаде под наем останалата част от One Vanderbilt, наскоро завършен небостъргач на една улица разстояние от Grand Central Terminal.

SunPower

След като отдели производственото си звено през август, SunPower Corp. може по-добре да се съсредоточи върху домакински и търговски слънчеви инсталации с висок растеж. 

Teladoc

Въпреки че пандемията радикално ускори приемането на телемедиината, лидерът на пазара Teladoc Health Inc. се възползва допълнително. Придобиването на Livongo за 18,5 милиарда долара дава нови възможности на компанията. 

Tenet Healthcare

Tenet Healthcare Corp. поддържа темп на растеж въпреки хаоса около пандемията. 

Twilio

Twilio Inc. е най-удобният и ефективен софтуерен избор за бизнеса, който работи за обединяване на онлайн и офлайн реклама, маркетинг и други комуникации.

UPS

United Parcel Service Inc. страда от прехода от пандемичната ера към потребителски доставки с по-нисък марж. Действията на новия главен изпълнителен директор Карол Томе дават добри възможности за подобряване на възвръщаемостта.

Vivendi

Портфолиото от медийни активи на Vivendi SA като Universal Music, Canal + и Havas може да изглежда съвсем различно до края на 2021 г. Плановете за IPO на Universal Music до 2022 г. могат да бъдат ускорени, след като звеното осигури последваща инвестиция от китайския Tencent, която предвещава нови възможности за продажби в Азия.

Weichai Power

По-строгите стандарти за емисии са добре дошли за Weichai Power Co., който е водещ производител на системи за електрическо задвижване на автомобили и машини в Китай. Ръстът на електронната търговия в страната и разширяването на складовете на Alibaba и JD.com подкрепят плана на компанията за допълнителен капацитет за изграждане на по-екологични мотокари и желанието й да контролира 40% от пазара на двигатели за тежкотоварни автомобили.

Wizz Air

Wizz Air Holdings Plc беше най-бързо развиващата се европейска авиокомпания преди пандемията и след като вирусът изчезне, превозвачът е в добра позиция да се върне към растеж. Wizz Air не е обременен от синдикати или значителен дълг и има ниски разходи, което трябва да улесни разширяването, след като търсенето се възстанови.

Zalando

Преминаването на Zalando SE от търговия на едро към по-печеливш модел на пазара трябва да затвърди позицията й на онлайн търговец на дрехи в Западна Европа и да запази растежа й над 20%. Неотдавнашната продажба на облигации дава на компанията възможности за консолидиране на сектора, подобряване на възможностите и добавяне на марки, тъй като клиентите, останали у дома в пандемията, стават по-селективни относно това къде пазаруват.

ZhongAn Insurance

Най-големият онлайн застрахователен брокер в Китай предлага прости, евтини медицински полици, които задоволяват нарастващото търсене сред китайската работна класа. Това заедно със сделка с гиганта за електронна търговия Alibaba за продажба на нейните полици давта възможност на ZhongAn Online P&C Insurance Co. да отчете печалба през тази година за първи път от основаването й през 2013 г.