Породеното от AI рали, продължава с инвестиции в хардуер

Те може и да нямат очарованието на Nvidia Corp., но хардуерните фирми, които осигуряват инфраструктурата за изчисления с изкуствен интелект, се превръщат в следващата гореща търговия.

Въпреки че компании като Micron Technology Inc., Super Micro Computer Inc. и Dell Technologies Inc. бяха възнаградени за доказани резултати, очакванията се засилват преди следващия сезон на отчетите. Почти половината от акциите в индекса Philadelphia Semiconductor Index вече скочиха с поне 10% през тази година, което доведе до най-високото ниво на съотношението цена/продажби в индекса от поне две десетилетия.

"Трикът е в това да се разпознае кой наистина печели от изкуствения интелект", каза Майкъл Сансотера, главен инвестиционен директор в Silvant Capital Management LLC.

Ралито на Micron и Super Micro Computer е по-добро от това на Nvidia/Инвеститорите залагат на хардуерните имена в сектора

Печалбите подчертават тенденцията, която се наблюдава в областта на изкуствения интелект, тъй като инвеститорите търсят акции, които могат да повторят главозамайващата възвръщаемост на Nvidia - която остава единствената сила, когато става въпрос за пазара на процесори, които захранват работата с изкуствен интелект.

Но са включени и много други компоненти, включително чипове памет, сървъри и мрежови компоненти.Да не говорим за оборудването, използвано за производството на самите чипове.

"Конкуренцията става все по-силна", казва Брайън Мълбъри, мениджър на клиентски портфейл в Zacks Investment Management Inc. "Има и други начини да получите достъп до вълнението и енергията в сектора."

Акциите на Micron са поскъпнали с около 30% през последния месец, изпреварвайки ръста от 17% на Nvidia Corp. Производителят на чипове за памет е в подем, откакто отчете печалби, включващи силна прогноза за продажбите, сигнализираща за високо търсене на софтуер за изкуствен интелект.

Dell скочи до рекордно високи нива в началото на март, след като търсенето на оборудване за информационни технологии, използвано в работата с изкуствен интелект, доведе до продажби и печалба над очакванията на Уолстрийт.

Super Micro Computer, производител на сървъри, поскъпна с 18% този месец, след като беше добавен към индекса S&P 500. Компанията, която отчита приходите си на 2 май, ще трябва да оправдае очакванията, че е увеличила приходите си с повече от 200% през тримесечието, за да продължи ралито си.

Въпреки това, докато ралито се разширява, някои производители на чипове, които се опитват да настигнат Nvidia, като Broadcom Inc. и Advanced Micro Devices Inc., са подложени на допълнителен натиск, тъй като продължават да изостават от лидера в индустрията. Broadcom се срина по-рано през март, след като разочарова с приходите си, докато прогнозата за приходите на AMD през януари беше оптимистична. Неотдавна тя бе потисната от доклад, че Китай ще ограничи използването на нейните чипове.

И тъй като Nvidia все още е изправена пред високи очаквания, за някои инвеститори може би е време да определят следващия голям победител във вълната на изкуствения интелект.

"Има всички основания да продължим да вярваме, че Nvidia ще се повиши, но няма да има друга 100% възвръщаемост от тук", каза Мълбъри. "Ако погледнем три години напред, те всъщност могат да получат по-добра възвръщаемост на инвестицията".

Още по темата

AI дава възможност за предвиждане на наводнения и дългосрочно планиране

AI вдъхва живот в замрелия сектор на ядрената енергия

Манията по AI: Не питайте Кати Ууд за Nvidia или TSMC

Nvidia влиза в надпреварата за квантови облачни услуги