Европейските банки имат капиталови буфери за $150 млрд.

Европейските банки ще започнат следващата година с леко намалени капиталови резерви, което предполага, че ще могат да запазят печалбата си, въпреки че регулаторните органи им наредиха да поддръжат по-високи резерви.

Според изчисления на Bloomberg 10-те най-големи банки, които са оповестили колко пари трябва да запазят за регулаторни цели през следващата година, понастоящем имат 153 млрд. долара над този праг. През миналата година този обем беше с около 5 млрд. повече, въпреки че оттогава фирмите са изплатили милиарди на акционерите си.

Европейските банки запазиха финансовата си стабилност | Допълнителният капитал ще намалее съвсем леко въпреки големите плащания и по-строгите регулации

Способността на сектора да възнаграждава инвеститорите е от решаващо значение за успеха му, защото от много време той се бори с ниски оценки, особено след като неочакваните печалби от по-високите лихвени проценти намаляват, а регулаторните органи искат от кредиторите да се подготвят за по-трудни времена. Напрежението по този въпрос се засили през последните години, тъй като някои банкери се оплакаха, че Европейската централна банка ги държи изкъсо дори след като отмени фактическата забрана за изплащане на бонуси, наложена по време на пандемията.

За първи път ЕЦБ налага и допълнителни изисквания за друг показател за капитал, известен като коефициент на ливъридж. Френската Societe Generale SA и германската Commerzbank AG видяха, че ЕЦБ повишава това изискване.

Европейските банки са изправени пред по-висока капиталова летва | Регулаторите казват на банките да създават резерви за икономически спад

Данните разкрити от 10-те банки показват, че националните регулаторни органи изискват от тях да увеличат така наречените антициклични капиталови буфери в подготовка за влошаване на състоянието на икономиката. ЕЦБ вдигна допълнително летвата за отделни банки, в които откри пропуски. Като цяло средното капиталово изискване на групата се повиши до нивата отпреди пандемията.

Макар че банките рядко посочват причините, които стоят зад изискванията на ЕЦБ, по-рано този месец агенция Bloomberg съобщи, че Credit Agricole SA е изправена пред необходимостта от увеличаване на капитала за бизнеса си с подкрепеното с ливъридж финансиране.

Няколко длъжностни лица от Надзорния съвет на ЕЦБ, се готвят да настояват за по-разхлабена политика на изплащане през следващата година, съобщи Bloomberg миналия месец. Те твърдят, че ограниченията, наложени от централната банка, са отчасти виновни за ниските оценки на кредиторите от региона.

И все пак дори при по-свободен режим банките няма да изплатят на инвеститори целия си допълнителен капитал, защото трябва да запазят средства, за да отговорят допълнителни искания от ЕЦБ, които не бяха разкрити. Освен това те са склонни да използват част от парите, за да инвестират в бизнеса.

BNP Paribas SA има най-високото ниво на допълнителен капитал в групата, отчасти благодарение на постъпленията от продажбата на подразделение в САЩ. Тя използва част от тези средства за обратно изкупуване на акции и харчи още повече за растеж, модернизиране на технологиите и малки придобивания. По подобен начин ING Groep NV е върнала около 21 млрд. евро на инвеститорите от 2018 г. насам, като същевременно инвестира в растеж и по-ефективни операции.

Най-големите банки в Европа разполагат с капитал за изплащане на суми | Десет компании разполагат с 142 млрд. евро над минималните си изисквания

За първи път ЕЦБ налага допълнителни изисквания и за друг показател за капитал, известен като коефициент на ливъридж. Френската Societe Generale SA и германската Commerzbank AG видяха, че ЕЦБ повишава това изискване.